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Alors que 2021 était certainement l’année du bitcoin, les investisseurs avec un type particulier d’appétit pour le risque diversifient leurs portefeuilles crypto avec des altcoins.
Le terme « altcoin » est l’abréviation de « pièce alternative » et fait référence à des crypto-monnaies autres que le bitcoin. L’éther est peut-être l’altcoin le plus populaire, bien que les initiés de la crypto évoquent rapidement d’autres noms comme le bitcoin copycat litecoin, le stablecoin tether et, bien sûr, le dogecoin, le meme coin popularisé par le PDG de Tesla, Elon Musk.
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Au total, il existe plus de 15 000 crypto-monnaies, selon le site Web de données sur le marché des crypto-monnaies CoinMarketCap. Bitcoin représente environ 40 % du marché et l’éther représente environ 20 % supplémentaires. Cela laisse la part de marché restante – environ 40% – composée d’autres altcoins.
Tout comme l’achat d’actions individuelles, investir dans des altcoins nécessite des recherches et une bonne connaissance du marché de la cryptographie. À venir, quelques informations d’initiés de l’industrie de la cryptographie qui expliquent les facteurs à prendre en compte lors de l’investissement dans des altcoins.
Altcoins et réglementation
L’une des premières questions qui surgissent inévitablement lors des discussions sur les altcoins est celle de la réglementation.
Lors d’un récent panel à DeFiCon, un événement blockchain à Brooklyn, NY, le PDG et fondateur de l’American Blockchain Initiative, Alex Allaire, a expliqué que la réglementation est une priorité absolue pour les législateurs et les agences gouvernementales.
« Une plus grande sensibilisation s’accompagne d’un examen plus minutieux », a-t-il déclaré, notant que les responsables gouvernementaux ont commencé à prioriser davantage les discussions sur les crypto-monnaies maintenant que le bitcoin et les alts ont atteint un niveau de familiarité généralisé.
Du point de vue de la sécurité nationale, il est vraiment urgent de décider de directives claires pour les pièces stables en particulier, a déclaré Conor Carney, directeur législatif du représentant Lee Zeldin (R-NY.), Au cours de la même table ronde.
Les Stablecoins sont des altcoins qui sont rattachés à une forme de monnaie fiduciaire (généralement le dollar américain) et fonctionnent partout dans le monde. Selon Carney, les pièces stables pourraient fournir au dollar américain un moyen de conserver sa puissance commerciale mondiale alors que de plus en plus de pays dans le monde créent des formes numériques de leurs monnaies nationales, connues sous le nom de monnaies numériques de banque centrale (CBDC).
Pourtant, la réglementation des pièces de monnaie stables est un problème brûlant qui affectera certainement l’opinion publique. Le président de la Réserve fédérale, Jerome Powell, et la secrétaire au Trésor, Janet Yellen, ont tous deux critiqué les pièces stables dans le passé. L’été dernier, Powell a déclaré que les États-Unis n’auraient pas besoin de pièces stables si le pays optait plutôt pour une CBDC.
Mais Carney s’est opposé à la position de Powell : d’autres pays développent leur propre CBDC à un rythme plus rapide que les États-Unis, ce qui pourrait être un problème à la fois pour la sécurité nationale et le commerce mondial, a-t-il déclaré.
« Les États-Unis, étant donné la façon dont nous finançons notre budget chaque année avec un déficit, dépendent beaucoup du dollar américain comme monnaie de réserve mondiale », a déclaré Carney. « La seule façon pour que cela se produise étant donné qu’il existe d’autres pays, dont la Chine, qui avancent plus rapidement avec les CBDC, est de s’assurer que les pièces stables et les émetteurs privés qui les émettent aux États-Unis avec le soutien des États-Unis les actifs sont les avoirs de réserve pour ces monnaies.
Les États-Unis risquent de perdre une grande partie de leur influence mondiale, a déclaré Carney, s’ils n’investissent pas dans le développement de pièces stables adossées à des dollars américains ou à des actifs libellés en dollars américains.
Les investisseurs en Altcoin pourraient donc affirmer que le moment est venu d’envisager l’achat de pièces stables telles que le tether (USDT) et l’USDC de Circle.
Lecture du sentiment du marché
Si le sentiment est faible autour d’un altcoin particulier qui vous intéresse, cela peut être un bon signe, affirme le co-fondateur et PDG de Light Node Media, Nelson Merchan Jr.
Le principe « acheter bas, vendre haut » s’applique aux altcoins comme il le fait sur le marché boursier traditionnel. Selon Merchan, lorsque le buzz frappe les médias sociaux à propos d’un nouveau projet de blockchain ou d’un altcoin, vous devez faire preuve de diligence raisonnable pendant que le projet a ses 15 minutes de gloire et attendre d’acheter lorsque le sentiment est bas.
« Lorsque le marché est vraiment chaud, vous voyez beaucoup de buzz et de battage médiatique qui vous permet de dresser une liste des plus prometteurs », explique Merchan.
Utilisez chaque titre altcoin digne d’intérêt comme signe d’arrêt pour penser à l’avenir. Imaginez un monde dans six mois ou quelques années qui a besoin ou veut un projet particulier, une solution altcoin ou blockchain.
Par exemple, la confidentialité de la blockchain et la souveraineté des données sont un domaine de besoin en plein essor, dit Merchan. Les investisseurs pourraient envisager d’acheter des jetons utilitaires de projets qui, selon eux, ont des atouts et une valeur durable. Ou du côté des jeux, vous pouvez voir quelles communautés de jeux de finance décentralisée (DeFi) pourraient décoller dans un avenir prévisible, puis acheter des altcoins pour ce système.
« Lorsque le marché se corrige, comme au cours des dernières semaines, beaucoup de ces jeux, les protocoles cryptographiques ont chuté de 40 % à 50 %, ce qui réduit considérablement le sentiment, puis les gens arrêtent lentement de parler ou de la plupart d’entre eux. « , dit Merchan. « Donc, l’idée est de savoir où est le récit du jeu ? A-t-il atteint un sommet ? Est-ce que ça va? Va-t-il rebondir ou récupérer ? Ou allons-nous assister à une course d’ours assez importante ? »
Cas d’utilisation et force de la communauté
Enfin, tout bon projet crypto démontre sa valeur par l’engagement de sa communauté. Après tout, le nombre d’acheteurs et de vendeurs est ce qui stimule la liquidité sur n’importe quel marché, et il en va de même pour les altcoins et les jetons non fongibles (NFT).
La façon de mesurer l’adoption d’un altcoin à l’échelle de la communauté est d’évaluer ce que les initiés du secteur appellent « cas d’utilisation » ou les façons dont vous pouvez utiliser, appliquer, échanger et échanger votre crypto.
Les pièces meme sont peut-être l’exemple altcoin le plus évident de l’adhésion de la communauté. Lorsque la plupart des pièces de monnaie chutent, elles valent peu ou rien et, ironiquement, ont peu ou pas de cas d’utilisation. Mais grâce aux médias sociaux et aux célébrités influentes, leur valeur peut augmenter et leur créer de nouvelles utilisations là où il n’y en avait jamais eu auparavant. Dogecoin est un parfait exemple de ce phénomène.
Ryan Fochtman, responsable des partenariats stratégiques chez MoneyMade, dit qu’il touche aux altcoins en dehors des heures de travail. En utilisant une partie de son portefeuille personnel consacrée à ce qu’il considère comme son argent fictif, Fochtman achète des pièces avec une bonne compréhension qu’elles peuvent ne pas apporter de retour sur investissement. Mais quand ils le font, c’est à cause de l’adhésion de la communauté, dit-il.
« Il y a cette nouvelle vague de technologie qui utilise ces pièces alternatives et la crypto en général pour acheter des articles de tous les jours », explique Fochtman. « Maintenant, AMC accepte la crypto pour les billets maintenant. Plus nous pourrons tirer de cas d’utilisation de ces pièces, ce ne sera qu’un meilleur espace de divertissement global et les rendra plus courantes.
Et c’est sans compter les métaverses et les projets immobiliers virtuels comme Decentraland. Les jetons utilitaires pour Decentraland prennent de la valeur alors que des marques d’entreprise telles qu’Adidas et Nike expriment leur intérêt pour l’achat de terrains numériques.
« J’aime vraiment tout le Decentraland et le méta-univers dont tout le monde parle », dit Fochtman. Une grande partie de la diligence raisonnable de Fochtman consiste à essayer d’anticiper et de déterminer quelles pièces seront les plus utilisées par les gens.
« Je pense que l’ensemble de l’espace crypto est en train d’évoluer et de devenir de plus en plus intelligent », déclare Fochtman. « Je pense que ces altcoins vont juste faire partie de tout cela. »
