Qu’est-ce que l’épargne et le prêt Bitcoin?

• Bitcoin Savings & Loan a été la première escroquerie d’investissement Bitcoin à être poursuivie aux États-Unis

• Le schéma de Ponzi a été créé et exploité par Trendon Shavers – alias Pirate40

• Bitcoin Savings & Loan a fraudé des dizaines d’utilisateurs sur des centaines de milliers de bitcoins

Bitcoin Savings & Loan est un nom qui donnera à de nombreux OG Bitcoin un sourire ironique, mais c’est un nom qui ne signifiera rien pour ceux qui ont rejoint l’espace après la course haussière de 2012 en ayant rarement entendu parler. Cependant, il a l’honneur plutôt douteux d’être la première escroquerie d’investissement Bitcoin à être poursuivie aux États-Unis, et le nom de son opérateur, Trendon Shavers, est entré dans le folklore Bitcoin. Mais qu’était Bitcoin Savings & Loan et comment son histoire s’est-elle déroulée ? Nous revenons aux jours grisants de 2011 pour le savoir.

First Pirate Savings & Trust

Bitcoin Savings & Loan a commencé sa vie en tant que First Pirate Savings & Trust au début de 2011, lorsque Trendon Shavers, sous le couvert de Pirate40 sur le forum Bitcointalk, a commencé à solliciter des investissements en bitcoins et à garantir des rendements pour ceux qui l’ont fait. Un petit groupe investi qui a donné à Shavers la confiance nécessaire pour prendre le régime mondial, annonçant Bitcoin Savings & Loan en novembre 2011, tel qu’enregistré par un certain V. Buterin.

Les rasoirs ont affirmé être liés à « un groupe de personnes qui ne demandent pas, ne le disent pas » qui cherchaient apparemment fréquemment à acheter de grandes quantités de bitcoins « hors du radar ». S’étant épuisé lui-même, Bitcoin Savings & Loan offrait entre 1 et 3,5% d’intérêt par jour à quiconque déposait son bitcoin à cette fin, Shavers rachetant du bitcoin frais et le renvoyant, avec les intérêts.

La fermeture a détruit le marché du Bitcoin

Bitcoin Savings & Loan a connu un grand succès, avec une levée de quelque 764 000 bitcoins auprès d’une centaine d’investisseurs, d’une valeur d’environ 5 millions de dollars à l’époque. Entre le moment où le programme a été officialisé en novembre 2011 et sa fermeture neuf mois plus tard, Shavers a versé 507 148 bitcoins en retraits d’investisseurs et en prétendus paiements d’intérêts, mais il a également encaissé au moins 150 649 bitcoins que la SEC a allégué qu’il avait dépensés en « loyer, les dépenses liées à la voiture, les services publics, les achats au détail, les visites aux casinos et les repas » pour lui-même.

Lorsque Bitcoin Savings & Trust a fermé ses portes en août 2012, apparemment en raison de « la taille générale et du temps global nécessaire pour gérer les transactions », la nouvelle a fait chuter le marché du Bitcoin, qui est passé de 16 $ à 7,07 $ en trois jours après la nouvelle, et les craintes que tout cela avait été une énorme arnaque. Un article de Bitcoin Magazine publié le jour de l’annonce de la fermeture résumait l’incertitude ressentie par les investisseurs et la communauté Bitcoin dans son ensemble :

Bien qu’il ne soit pas encore confirmé si le service d’investissement proposé par Pirateat40 était ou n’était pas en fait un ponzi, la vérité sera sans aucun doute plus claire la semaine prochaine : il a promis de rembourser tous ses utilisateurs en une semaine, et de commencer ces remboursements à partir de le lundi. Nous découvrirons très rapidement s’il a la capacité de rembourser tous les clients, ou si ces mots sont les derniers que nous entendrons de sa part.

Au départ, les choses semblent bien se passer, Bitcoin Savings & Trust honorant 11 retraits, mais le 28 août, Shavers a annoncé que le fonds avait fait défaut :

Même si j’ai essayé de respecter les délais au sein de la communauté, il y a des conditions indépendantes de ma volonté qui ont intensifié le processus au point où il en est aujourd’hui. Bitcoin Savings & Trust a par la présente mis en demeure son [sic] les titulaires de compte.

Les investisseurs intentent une action en justice

Les investisseurs ont commencé à déposer un rapport de police immédiatement, et l’affaire a été transmise à la Securities and Exchange Commission (SEC), qui en juillet 2013 a accusé Shavers d’avoir offert et vendu des investissements en violation des dispositions anti-fraude et d’enregistrement des lois sur les valeurs mobilières, aboutissant à en lui étant frappé d’une amende de 40 millions de dollars en septembre 2014.

Shavers avait tenté de faire valoir qu’il n’était pas soumis aux lois fédérales sur les valeurs mobilières parce que Bitcoin ne pouvait pas être classé comme un titre, mais cet argument est tombé dans l’oreille d’un sourd, créant un précédent juridique dans le processus. Au moment où les accusations ont été annoncées en 2013, la valeur des 5 millions de dollars de bitcoins que Bitcoin Savings & Trust avait encaissés avait grimpé à plus de 60 millions de dollars.

Quelques semaines seulement après l’émission de l’amende, Shavers est devenu la première personne à faire l’objet d’accusations de fraude pénale fédérale sur les valeurs mobilières impliquant un stratagème lié à Bitcoin lorsqu’il a été arrêté pour fraude électronique et fraude sur les valeurs mobilières, qui s’est accompagné d’une peine de prison maximale de 40 ans. . Les accusations ont révélé que 48 des quelque 100 investisseurs avaient été escroqués par Bitcoin Savings & Trust and Shavers, qui avaient dilapidé des dizaines de millions de dollars en bitcoins d’investisseurs en les échangeant ou en les dépensant.

Rasoirs Visages Courtffn

L’affaire Shavers a commencé en mars 2015, où il a plaidé non coupable, offrant une justification du trou noir du bitcoin qui était aussi rempli que nouveau – il a affirmé qu’il avait prêté 202 000 bitcoins à un « emprunteur anonyme » en juillet 2012 qui s’était enfui avec les fonds, bien qu’il n’ait aucune trace de la transaction pour étayer sa réclamation.

Réalisant apparemment que la défaite était imminente, Shavers a admis un chef de fraude en valeurs mobilières en septembre 2015 et a été condamné à 18 mois de prison en juillet 2016, plus de cinq ans après que First Pirate Savings & Trust a commencé à accepter des dépôts.

Bitcoin Savings & Loan le premier mais pas le dernier

Shavers a purgé sa peine en 2017 et a gardé un profil bas depuis, mais lui et Bitcoin Savings & Loan sont entrés dans l’histoire comme le premier stratagème de Ponzi lié à Bitcoin à être poursuivi, ouvrant la voie à beaucoup depuis.

Si seulement il pouvait trouver la personne à qui il a envoyé les 202 000 bitcoins…