Preuve de réserves : une norme de confiance pour les échanges centralisés

Sommaire

• 1 Points clés à retenir
• 2 Preuve de réserves

Points clés à retenir

• La récente crise de liquidité FTX a mis en évidence la nécessité pour l’industrie de mûrir et de trouver des solutions pour améliorer la transparence.
• De nombreuses bourses ont adopté la preuve de réserves, une méthode qui utilise la cryptographie pour confirmer la possession d’actifs suffisants pour couvrir les passifs.
• Phemex, l’une des principales bourses de l’industrie de la cryptographie, a récemment publié sa preuve de réserves, ses passifs et sa solvabilité.

Le récent effondrement de FTXl’un des échanges cryptographiques les plus importants et les plus fiables du secteur, a ouvert le débat sur l’établissement de normes pour prouver la solvabilité des échanges centralisés.

Depuis l’annonce de l’insolvabilité de FTX, de nombreux échanges cryptographiques centralisés ont volontairement publié leur preuve de réserves pour regagner la confiance du public et rester une option populaire dans l’industrie.

Preuve de réserves

La preuve de réserves est une méthode par laquelle le dépositaire des échanges partager des preuves accessibles au public de leurs réserves en chaîne. L’intention est de démontrer que les actifs détenus sur les dépôts correspondent aux soldes des utilisateurs, prouvant que l’échange est solvable.

Pour faire correspondre les actifs en chaîne avec les passifs, les bourses s’appuient sur un système qui ajoute les soldes des clients et publie les données de manière anonyme via les soi-disant preuves Merkle. Grâce à ce mécanisme, les utilisateurs de la bourse peuvent vérifier que leur solde est inclus dans l’ensemble de données sur les passifs.

La technique de l’arbre de Merkle utilise la cryptographie pour publier la liste des soldes des clients tout en évitant les fuites de confidentialité. Ceci est réalisé en scellant toutes les données ajoutées avec un hachage cryptographique ou une signature numérique.

Pour garantir la solvabilité et la crédibilité d’un échange, le scénario idéal serait d’avoir plusieurs attestations en cours avec la supervision d’un auditeur en chaîne.

L’auditeur prendrait un instantané anonyme de tous les soldes d’échange ajoutés et les inclurait dans un arbre racine Merkle. L’étape suivante consisterait à vérifier les soldes de chaque utilisateur par rapport aux informations de l’arborescence Merkle via son hachage de transaction correspondant.

Vitalik Buterin, l’un des co-fondateurs d’Ethereum, a récemment écrit un article approfondi sur la façon dont les échanges centralisés peuvent prouver leur solvabilité à partir des arbres de Merkle. Vous pouvez le lire ici.

L’illustration ci-dessus montre comment les titulaires de compte peuvent vérifier leurs soldes par rapport à la somme de tous les passifs détenus par une bourse. Dans ce cas, le titulaire du compte 001 n’aurait besoin que des informations à l’intérieur de la zone rouge pour s’assurer que son solde fait partie du passif de la bourse (1 400).

Phemex, l’un des principaux échanges de crypto-monnaie, a également adopté la norme Proof-of-Reserves pour améliorer la transparence. Les utilisateurs peuvent Vérifier les passifs de la bourse en plus de sa preuve de réserves via sa plateforme. Phemex prend en charge les demandes de solde en chaîne pour ETH, BTC, USDC, USDT et USD dans les soldes commerciaux.

Le modèle ci-dessus, bien qu’il soit loin d’être parfait, puisqu’il exige la confiance en un vérificateur tiersassure un certain degré de confidentialité car différentes parties de l’arbre sont révélées à différents utilisateurs.

Plus important encore, plus les déposants vérifient leurs positions via la structure arborescente de Merkle, plus il y a de chances que l’échange ne triche pas en cachant les passifs.

Si l’industrie peut retirer des points positifs de la chute de FTX, c’est que la normalisation d’un système de preuve de réserves pour toutes les bourses de dépositaire invitera davantage d’utilisateurs à rejoindre notre industrie en raison d’une transparence accrue.

Une autre conséquence positive sera que tout mauvais joueur potentiel ne voulant pas prouver sa solvabilité sera tenu à l’écart. Quelque chose qui sera considéré comme un signe de maturité dans notre industrie et qui pourrait assouplir l’examen minutieux des régulateurs et des décideurs.

Cependant, l’amélioration de la sécurité et de la transparence des échanges ne devrait pas se faire au détriment de l’auto-garde. Nous devons également continuer à souligner l’importance d’éliminer les risques de tiers en enseignant aux utilisateurs les meilleures options pour gérer leurs clés privées. En fin de compte, quel est l’intérêt d’utiliser la cryptographie si vous ne contrôlez finalement pas ce qui devrait être votre propre crypto? Vous pouvez en savoir plus sur ces pratiques dans ce qui suit article.

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